Windows 7 nie może dokończyć instalacji i brak możliwości startu systemu z pendrive'a

Pierwsza rzecz to sprawdź czy nośnik instalacyjny na pendrive został na pewno dobrze wykonany - z innego sprzętu spróbuj wykonać rozruch.
Trzeba nam podać dokładną konfigurację jak i to jak dokładnie ustawiałeś rozruch. Peny usb są rozpoznawane jako tradycyjne hdd a nie hdd-usb co się niektórym zdarza i potem nie działa. Na podręcznym boot menu (wywołuje je klawisz funkcyjny w zależności od płyty głównej/laptopa) też można z łatwością sprawdzić czy da się z niego wykonać rozruch. Pytanie jest także czym pen przygotowałeś.
W dalszej kolejności każdy programu do partycjonowania dostępnego w systemach livecd lub na stronie producenta w wersji bootable (gparted, easeus partition master, paragon partition manager, partition wizard itp) poradzi sobie z wyczyszczenie dysku (nie usuwanie partycji a funkcja wipe).